“一個星期，1000萬元到賬，利率從來沒有這麼低過。”江西雲上新材料有限公司總經理楊涵文回憶起今年3月從中國建設銀行上饒市分行獲得貸款的經歷，仍難掩驚喜。這家專注於銅基導體材料研發的高新技術企業，去年產值近10億元，今年計劃籌措資金新建廠房、增加研發投入。不同以往的是，這次貸款既沒要抵押物，也沒找擔保公司，憑的是一紙科創力征信報告。

　　將企業看不見、摸不著的科創能力轉化為可量化、可抵押的信用資產，這種全國首創的征信實踐已讓企業受益。

　　破題：讓沉睡的數據“開口說話”

　　長期以來，科創企業融資面臨著這樣的困境：企業值錢的資產是技術和人才，但這些軟實力銀行“看不見、摸不著、估不准”﹔銀行看重的抵押物、收支流水等硬指標，恰恰是企業缺乏的。

　　“以前我們給小微企業放貸，要看抵押物，要有擔保公司擔保，光擔保費就是一筆不小的費用。”中國建設銀行上饒市分行信州支行副行長黃俊坦言。江西銀行上饒分行普惠金融部負責人吳彪也深有同感：“對科技型企業到底怎麼看、看哪些指標，客戶經理常常心裡沒底。”

　　如何破局？中國人民銀行江西省分行的考慮是，既然關於企業科創能力的數據散落在各處，那就把它們匯集起來，使其標准化、可評價。2025年，該行牽頭組建了“征信創新實驗室”——一個實體與數據相結合的復合平台。在這個實驗室，由金融機構提供的關於企業收支流水、專利數據、研發補貼等各類信息，被校驗整合。實驗室專班人員花了近3個月時間，以全省12.6萬戶科創屬性企業為樣本，反復測試優化，構建出一套覆蓋68個細分指標的信用評價體系，形成500分制的“科創力評分”。

　　中國人民銀行上饒市分行征信科科長王雨航認為，依托這套評價體系形成的企業科創力征信報告，提升了信用貸款投放的針對性和效率，尤其讓輕資產、缺抵押的小微科創企業有了更多獲得貸款的機會。

　　落地：評分高的企業讓銀行高看一眼

　　報告有了，銀行用不用、怎麼用，更為關鍵。

　　起初，中國建設銀行江西省分行、江西銀行、九江銀行三家試點銀行將報告作為貸前調查的輔助參考。很快，它們發現這份報告的價值遠超預期。今年2月，江西銀行推出“贛科新易貸”2.0產品，將科創力評分直接嵌入授信模型。根據分值高低，企業被分為A、B、C、D四檔，對應不同的授信額度和利率權限——A檔企業可在分行層面直接獲批1000萬元，審批流程大幅縮短。

　　九江銀行則採取了另一種應用模式：科創力評分高的企業，授信額度可在原有基礎上最高提升2倍。中國建設銀行江西省分行更是要求：對申請貸款的所有科技型企業，必須查詢其科創力征信報告。

　　效果立竿見影。上線4個月，“贛科新易貸”系列產品累計服務企業1053家，放貸金額達35.12億元。“僅憑信用就能貸到款，效率還特別高。這筆貸款將用於我們的新產品研發。”江西高瑞光電股份有限公司財務總監石金美認為，科創力征信報告既讓企業全面認識自身的科創能力，也讓銀行多了一個了解企業的便捷渠道。

　　迭代：從“可用”到“好用”的摸索

　　實際操作中，一些值得思考的問題也浮出水面。

　　九江銀行上饒分行企業金融部副總經理夏麗霞說，科創力征信報告顯示的數據區間不是企業慣用的會計年度（1月至12月）。“我們做盡調、對比財報，都是按會計年度來的。這種區間錯位給數據比對帶來困擾。”她建議，查詢時間應更靈活，或增加同比變化等動態指標。

　　記者了解到，不少初創企業或許已經掌握了硬核技術，但受人員、規模等因素影響，仍然較難申請到銀行貸款。“這種企業更適合風投，它們不是銀行關注的重點。”一位銀行人士坦言，“投早、投小”在銀行端仍有很長的路要走。

　　針對一線反饋，中國人民銀行江西省分行已著手優化。“數據維度在持續豐富，評分模型在不斷完善。”該行征信處負責人介紹，下一步將推動報告迭代升級，逐步納入更多權威標簽，完善系統功能。另外，九江銀行、江西銀行的“贛科新易貸”線上專項產品即將面世。屆時，企業可通過小程序人臉識別授權，由系統自動抓取數據、生成評分、測算額度，實現“一鍵貸款”。

　　目前，這項改革經驗正在向其他領域推廣。今年，中國人民銀行江西省分行在宜春、萍鄉等地啟動“生態+”專項征信報告研發工作，探索將企業的碳減排、環保投入等指標轉化為信用資產。未來，“科創力”“綠色力”等專項征信報告，將持續為企業融資賦能。記者 舒海軍 實習生 李易陽